미국 다우존스, S&P 500, 나스닥 추종 ETF 총정리

 

 

 

 

 

미국 주식시장의 대표적인 지수는 S&P500 지수(Standard and Poor's 500 Index), 다우존스 산업평균지수(Dow Jones Index), 나스닥 100 지수(NASDAQ 100 Index)가 있다. 각 지수를 추종하는 ETF 들을 알아보았다.

 

< S&P 500 지수 >

미국의 Standard and Poor에서 기업규모, 유동성, 산업대표성 등을 종합적으로 평가하여 미국의 대표 500개 기업을 선정하여 발표하는 미국 주식시장에서 가장 대표적인 주가 지수이다. 섹터는 공업 400종목, 공공 40종목, 금융 40종목, 운수 20종목으로 구성되어 있다. 비중은 시가총액을 고려하여 결정된다.  

 

S&P 500 지수를 추종하는 ETF는 가장 대표적인 것이 SPY(SPDR S&P 500)이다. 또한 거의 똑같은 유사 ETF로 IVV(iShares COre S&P 500), VOO(Vanguard S&P 500)가 있는데 차이점은 운용사가 달라 운용보수가 다르다는 것 외에는 없는 것 같다. 추가로 SPLG(SPDR Portfolio S&P 500 ETF)는 소액투자자를 위한 SPY의 미니 버전인데, 역시 종목과 종복의 비중이 SPY와 99% 같다. 

 

 

 

 

< S&P500 추종 ETF 비교 > (2021.03.12. 기준)

구분	SPY	IVV	VOO	SPLG
현재가	$394.06	$395.61	$362.36	$46.35
브랜드	SPDR	iShares	Vanguard	SPDR
총자산	$3,329B	$2,589B	$2,017B	$90B
설정일	1993.01.22.	2000.05.15.	2010.09.07.	2005.11.08.
순보수비용	0.09%	0.03%	0.03%	0.03%
배당수익률	1.50% (분기배당)	1.55% (분기배당)	1.52% (분기배당)	1.51% (분기배당)
비고	가장 대표적	SPY와 같음	SPY와 같음	미니버전

 

 

SPY, VOO, IVV, SPLG

 

 

< 다우존스 산업평균지수 >

다우존스 지수는 1892년에 만들어진 미국 주식시장에서 가장 오래된 주가 지수이다. 뉴욕증권거래소와 나스닥에 상장된 30개의 대형 우량주를 기준으로 지수를 산출한다. S&P 500 지수가 시가총액을 기준으로 비중을 결정하는 반면, 다우존스 지수는 단 30개 기업의 주가를 평균하여 주가를 산출한다. 종목이 자주 변경되지는 않지만, 대표성이 없어졌다고 판단될 때 등 종목 재선정을 한다. 

 

< 2021. 03. 10.  다우존스 지수 편입 종목 >

 

 

 

대표적인 다우존스 산업평균지수를 추종하는 ETF는 DIA(SPDR Dow Jones Industrial Average)이다. 또한 DDM(2배), UDOW(3배)의 레버리지 ETF 상품과 DOF(-1배), DXD(-2배), SDOW(-3배)의 인버스 ETF도 있다.

DIA와 빈번하게 같이 언급되는 ETF로 IYY(iShares Dow Jones U.S.)도 있는데, DIA와는 다른 지수를 추종하기 때문에 아예 다른 ETF로 보아야 한다. IYY는 Dow Jones U.S. Index 를 추종하며 1200 종목으로 전체 미국시장의 상위 95%를 포함하는 ETF이다.

 

<다우존스 산업평균지수를 추종하는 DIA와 DDM의 비교>

구분	DIA	DDM
현재가 (21.03.12.)	$328.31	$65.03
설정일	1998.01.14.	2006.06.19.
총자산	$277B	$4.2B
순보수비율	0.16%	0.95%
배당수익률	1.78% (월배당)	0.3% (분기배당)
비고	대표ETF	2배 레버리지

 

 

DIA, DDM (2019.03.12.~2021.03.12)

 

 

< 나스닥 지수 > 

미국 주식시장은 뉴욕증권거래소(NYSE), 나스닥(NASDAQ), 아멕스(AMEX)가 있다.

• 뉴욕증권거래소 : 세계 최대의 주식 시장으로 한국의 코스피 시장과 비슷한 개념이다. 약 3,100개 기업이 상장되어있다.
• 나스닥(NASDAQ) : 기술주, 정보산업주 위주의 주식시장으로 뉴욕증권거래소보다 비교적 문턱이 낮고 수수료 등 비용이 저렴해 벤처기업들이 많이 상장한다. 약 3,800개 기업이 상장되어 있다.
• 아멕스(AMEX) : 아메리카 증권거래소(American Stock Exchange), 규모가 작은 중소기업 약 700개 기업이 상장되어 있다.

나스닥 종합지수는 이 중 나스닥에 상장된 기업들의 주가를 추종하는 지수이다. 그리고 나스닥 100지수(NASDAQ 100 Index) 지수는 나스닥에 상장된 기업 중 금융 산업을 제외한 우량기업 100개의 주가를 추종하는 지수이다. 주로 IT기업이나 반도체산업과 관련된 기업들이 큰 영향을 주고 있다.

 

나스닥 100 지수를 추종하는 ETF는 QQQ(Invesco QQQ)가 대표적이다. 2020년 10월 소액투자자를 위한 QQQM(Invesco NASDAQ 100 ETF)이 상장되었으며 주가는 몸집이 커진 QQQ의 절반 정도 수준이다. QQQ와 같은 기업에 투자하기 때문에 거의 같은 ETF라고 봐도 무방하다. 

 

 

 

 

QQQJ(Invesco NASDAQ next Gen 100)는 나스닥 상위 100개 종목을 제외한 101~200위 기업으로 구성된 ETF이다. QQQM과 같이 2020년 10월에 상장된 신규 ETF이다. QQQ와 마찬가지로 금융기업은 제외된다. 시가총액을 기준으로 비중을 설정하고, 단일 기업의 비중은 최대 4%까지만 가능하다. 분기당 연 4회 리벨런싱을 한다. 상장 이후 QQQ보다 높은 상승률을 보이고 있다. 

 

 

 

 

마지막으로 QTEC(First Trust NASDAQ 100 Technology)는 반도체, 소프트웨어, IT 등 오로지 기술산업의 우량기업 100개사로 종목을 구성한다. QTEC는 대체로 QQQ와 유사한 흐름을 보여, QQQ가 기술주 위주로 움직이고 있음을 알 수 있다. 

 

 

 

 

< QQQ, QQQM, QQQJ, QTEC 비교 >

구분	QQQ	QQQM	QQQJ	QTEC
현재가	$315.46	$129.62	$33.19	$140.33
설정일	1999.03.10.	2020.10.13.	2020.10.13.	2006.04.19.
상장사	Invesco	Invesco	Invesco	First Trust
총자산	$1,508B	$6.4B	$11.4B	$32.5B
순보수비율	0.2%	0.15%	0.15%	0.57%
배당수익률	0.55%	?	?	0.42%
비고	1~100위	QQQ 미니버전	101~200위	기술주만

 

 

QQQ, QQQM, QQQJ, QTEC

 

 

< SPY, DIA, QQQ 비교 >

주가 상승률은 QQQ >>> SPY > DIA 로 특히 코로나 19로 인한 주가 하락 이후 QQQ가 비약적으로 상승했다. SPY와 DIA에도 나스닥에 상장된 우량주들이 많이 포함되어 있지만, 기술주 위주의 성장이 강세였으므로 QQQ의 상승을 따라가지 못했다.

 

 

SPY와 DIA는 주가의 움직임은 비슷해 보이나, SPY가 더 높은 상승률을 보인다. SPY는 500개 종목을 추종하고, DIA는 30개 종목만을 추종하므로 예측할 수 없는 미래에 대응하기에는 SPY가 더 적절할 것 같다. 또한 코로나 19 이후 대형주 위주의 성장에서도 시가총액을 기준으로 비중을 설정하는 SPY가 더 유리했던 게 아닌가 생각해본다. (뇌피셜..)

 

안정적인 지수 장기투자를 목적으로 한다면, SPY 지수를 추종하면서 운용보수가 저렴한 IVV와 나스닥 100 지수를 추종하면서 주가가 비교적 가볍고 운용보수도 저렴한 QQQM을 분산투자 하면 좋을 것 같다.